Bewertung von amerikanischen Optionen
Date Issued
2012
Abstract
Aufgrund der Möglichkeit jederzeitiger Ausübungamerikanischer Optionen ist ihre analytische Bewertung nicht möglich. In den neunziger Jahren wurdenaber numerische, insbesondere Monte Carlo Simulation basierte Bewertungsverfahren entwickelt. In diesem Beitrag wird der Bewertungsalgorithmus nachLongstaff/Schwartz (2001) vorgestellt und am Beispieleiner Verkaufsoption demonstriert.
Subjects
Amerikanische Option
;
Bewertung
;
Monte Carlo Simulation
;
Regression Approach
Publisher
Vahlen
Institution
Type
journal article
Journal/Edited collection
Band
41
Issue
5
Start page
280
End page
286
Secondary publication
No
Language
German